Dự báo chứng khoán ngày 14/8: Loạt cổ phiếu ngân hàng, dầu khí và khu công nghiệp được chú ý

ACB được đánh giá tích cực

CTCK Bảo Việt (BVSC) dự báo tổng thu nhập hoạt động của Ngân hàng TMCP Á Châu (ACB) năm 2026 đạt 37.458 tỷ đồng, tăng 10,8% so với năm trước. Lợi nhuận sau thuế thuộc cổ đông thiểu số dự kiến đạt 17.700 tỷ đồng, tăng 13,3%.

BVSC dự báo ROE của ACB trong giai đoạn 2025-2030 duy trì khoảng 17-19%, nhờ định hướng phát triển bền vững, ưu tiên kiểm soát rủi ro và củng cố chất lượng tài sản.

Theo phương pháp thu nhập thặng dư và so sánh P/B, BVSC xác định giá mục tiêu của ACB ở mức 26.400 đồng/cổ phiếu. Với P/B dự phóng năm 2026 khoảng 1,19 lần, thấp hơn đáng kể mức trung bình 5 năm là 1,52 lần, BVSC duy trì khuyến nghị OUTPERFORM đối với cổ phiếu này.

BSR được BSC khuyến nghị mua

CTCK BIDV (BSC) cho biết kết quả kinh doanh quý II/2026 của CTCP Lọc hóa dầu Bình Sơn (BSR) vượt dự báo, chủ yếu nhờ crack spread của các sản phẩm chủ lực duy trì ở mức cao.

Biên lợi nhuận gộp diesel đạt 21%, tăng 14,9 điểm phần trăm so với cùng kỳ, dù giảm từ mức 29,4% trong quý I/2026. Biên lợi nhuận gộp Jet A1 đạt 28%, tăng 15,5 điểm phần trăm so với cùng kỳ và nhích nhẹ so với quý trước.

Lũy kế 6 tháng đầu năm, BSR hoàn thành lần lượt 52% dự báo doanh thu và 66% dự báo lợi nhuận sau điều chỉnh của BSC.

Cho cả năm 2026, BSC dự báo doanh thu BSR đạt 201.139 tỷ đồng, tăng 42%, trong khi lợi nhuận sau thuế thuộc cổ đông thiểu số đạt 23.717 tỷ đồng, tăng 357%. So với báo cáo trước, các dự báo này lần lượt tăng 12% và 53%, chủ yếu do điều chỉnh tăng giả định crack spread.

BSC khuyến nghị mua đối với BSR, với giá mục tiêu 33.800 đồng/cổ phiếu.

IDC và HT1 được khuyến nghị tăng tỷ trọng

CTCK Agriseco (AGR) đánh giá triển vọng của Tổng công ty IDICO (IDC) trong năm 2026 tích cực nhờ lượng backlog từ các hợp đồng đã ký MOU, doanh số cho thuê đất cải thiện, doanh thu mảng điện ổn định và đóng góp từ hoạt động tài chính.

IDC cũng duy trì nền tảng tài chính được đánh giá là vững mạnh, cùng chính sách cổ tức tiền mặt 35-40% mỗi năm. Cổ phiếu hiện giao dịch quanh P/B 1,4 lần, thấp hơn mức bình quân 5 năm.

Agriseco khuyến nghị tăng tỷ trọng IDC với giá mục tiêu 42.000 đồng/cổ phiếu, tương ứng mức tăng kỳ vọng 23%.

Đối với CTCP Xi măng Vicem Hà Tiên (HT1), Agriseco kỳ vọng kết quả kinh doanh nửa cuối năm tiếp tục cải thiện nhờ nhu cầu xi măng tăng khi đầu tư công được đẩy mạnh. Khả năng chuyển một phần chi phí đầu vào vào giá bán cũng được kỳ vọng giúp biên lợi nhuận gộp duy trì ổn định.

HT1 đang giao dịch quanh P/B 0,98 lần, thấp hơn khoảng một độ lệch chuẩn so với mức trung bình 10 năm. Agriseco khuyến nghị tăng tỷ trọng HT1 với giá mục tiêu 15.000 đồng/cổ phiếu, tương ứng upside 13%.

MBB có thể hướng tới 23.500 đồng/cổ phiếu

Theo CTCK Tiên Phong (TPS), cổ phiếu MBB đang có sự cải thiện về xu hướng khi giá vượt đường kháng cự trendline, phát tín hiệu thoát khỏi xu hướng giảm kéo dài từ tháng 2/2026.

MBB cũng vừa vượt đường MA200 ngày mà chưa xuất hiện áp lực bán đáng kể và tiếp tục duy trì trên hệ thống đường trung bình động. TPS đánh giá đây là tín hiệu củng cố khả năng hình thành xu hướng tăng mới.

Trên cơ sở phân tích kỹ thuật, TPS kỳ vọng MBB có thể hướng tới vùng giá 23.500 đồng/cổ phiếu, tương ứng mức tăng 14,91% so với giá đóng cửa ngày 12/8/2026.

Tuy nhiên, TPS lưu ý tín hiệu tăng có thể suy yếu nếu MBB không duy trì được vùng 20.000 đồng/cổ phiếu, đặc biệt khi thanh khoản không cải thiện. Diễn biến tiêu cực của thị trường chung cũng có thể ảnh hưởng đến lực cầu.

Một số thông tin đáng chú ý

TPB: TPBank thông qua phương án phát hành hơn 416,1 triệu cổ phiếu trả cổ tức năm 2025 theo tỷ lệ 100:5.

ITC: Ngày 8/9 là ngày chốt danh sách cổ đông nhận cổ tức năm 2025 bằng tiền tỷ lệ 4% và cổ phiếu tỷ lệ 100:6.

MSB: Ngân hàng thông qua phương án phát hành hơn 624 triệu cổ phiếu tăng vốn từ nguồn vốn chủ sở hữu theo tỷ lệ 100:20; ngày đăng ký cuối cùng là 3/9/2026.

SCS: Thành viên HĐQT Đoàn Ngọc Cương đăng ký mua 500.000 cổ phiếu SCS, dự kiến nâng sở hữu lên hơn 2,29 triệu cổ phiếu.

RYG: Thông qua phương án phát hành hơn 7,65 triệu cổ phiếu trả cổ tức năm 2025 theo tỷ lệ 100:17.

KDC: Ông Trần Vinh Nguyên bán hơn 428.000 cổ phiếu KDC, giảm sở hữu còn hơn 517.000 cổ phiếu.

TCH: Thông qua phát hành hơn 91,21 triệu cổ phiếu tăng vốn từ nguồn vốn chủ sở hữu theo tỷ lệ 10:1.

LHG: Ngày 19/8 là ngày giao dịch không hưởng quyền nhận cổ tức năm 2025 bằng tiền, tỷ lệ HUB: Ngày 9/9 là ngày giao dịch không hưởng quyền nhận cổ tức năm 2025 bằng tiền tỷ lệ 10% và cổ phiếu tỷ lệ 100:5.

BCE: Thành viên HĐQT Trần Thiện Thể mua 200.000 cổ phiếu BCE, tương đương 0,48%.

KST: Ngày 4/9 là ngày giao dịch không hưởng quyền nhận cổ tức năm 2025 bằng tiền, tỷ lệ 11,84%.

Triển vọng tích cực nhưng cần theo dõi diễn biến thị trường

Nhìn chung, các khuyến nghị cho ngày 14/8 tập trung vào những doanh nghiệp có kết quả kinh doanh tích cực, định giá được đánh giá còn dư địa hoặc đang xuất hiện tín hiệu cải thiện về xu hướng. Trong đó, ACB, BSR, IDC, HT1 và MBB được các công ty chứng khoán đánh giá tích cực ở những góc độ khác nhau.

Nhà đầu tư cần cân nhắc mức định giá, diễn biến thị trường chung và các rủi ro riêng của từng doanh nghiệp trước khi đưa ra quyết định giải ngân.

AV (t/h)